¿Fideicomitente o fideicomisario? ¿De quién se trata? Todos sabemos lo que significa «fideicomiso», pero entre fondos fiduciarios, fideicomisos legales, entidades fiduciarias y documentos fiduciarios, el mundo de la planificación patrimonial y la constitución de fideicomisos puede resultar un poco confuso.
Afortunadamente, los fideicomisos en sí mismos no son muy complicados, y la diferencia entre fideicomisarios y fideicomitentes lo es aún menos. Es importante comprender cómo funcionan los fideicomisos, ya que ese conocimiento te permite decidir si conviene incorporarlos a tu planificación patrimonial y cómo sacar el máximo partido a un fideicomiso en tu caso.
¿Qué son los fideicomisos?
En la planificación patrimonial y financiera, los fideicomisos son una herramienta o entidad que se define mediante una sencilla relación a tres bandas:
- El fideicomitente crea y define el fideicomiso. Lo dota con sus propios bienes.
- Al fideicomisario se le asigna la importante función de administrar el fideicomiso en beneficio mutuo del fideicomitente y del beneficiario.
- El beneficiario es la persona que se beneficia principalmente del fideicomiso y la que, en última instancia, recibe los activos del mismo una vez que se cumplen sus condiciones.
Aunque se trata de tres funciones totalmente distintas, no siempre las desempeñan tres personas diferentes. Los fideicomitentes pueden ser fideicomisarios, y pueden nombrar fideicomisarios secundarios y terciarios. Los fideicomitentes también pueden ser beneficiarios de sus propios fideicomisos.
Hay otros términos básicos relacionados con la estructura del fideicomiso. El documento constitutivo del fideicomiso, por ejemplo, define su finalidad y su denominación. En la lista de activos adjunta al fideicomiso se detallan todos los bienes que el fideicomitente ha aportado a la entidad.
Los fideicomisos pueden ser revocables, lo que significa que los fideicomitentes pueden modificarlos y anularlos, o irrevocables, lo que establece una separación mayor entre el fideicomitente y sus bienes, e incluso los protege frente a los acreedores del fideicomitente. Un fideicomiso en vida se constituye mientras el fideicomitente aún está vivo, mientras que un fideicomiso testamentario se prepara con antelación, pero solo entra en vigor tras el fallecimiento del fideicomitente.
Los fideicomisos son muy sencillos sobre el papel, pero es precisamente gracias a su flexibilidad y versatilidad por lo que pueden llegar a ser bastante complejos.
Algunos fideicomisos están estructurados de tal manera que protegen al fideicomitente de acusaciones de conflicto de intereses, al tiempo que le permiten poseer acciones en un sector relacionado con su labor sin ánimo de lucro (aunque sea de forma indirecta y sin que él tenga pleno conocimiento de ello).
Los fideicomisos pueden utilizarse para conservar y gestionar el patrimonio de una generación a otra, evitando la sucesión judicial, o bien para la planificación patrimonial multigeneracional.
Los fondos fiduciarios ayudan a gestionar el patrimonio heredado de los hijos despilfarradores en beneficio de estos, o garantizan que los adultos dependientes con necesidades especiales dispongan de una base económica para cubrir el aumento de su coste de vida.
Incluso puedes constituir un fideicomiso para designar a un amigo o ser querido como fideicomisario y cuidador de tu querida mascota, y asegurarte de que se reserve una parte de tu patrimonio para sufragar sus cuidados durante el resto de su vida.
¿Cómo se estructuran los fideicomisos?
Los fideicomisos se definen mediante un documento de fideicomiso, pero tanto su constitución como su gestión conllevan una gran carga administrativa y logística. A veces se comparan con los testamentos, pero se trata en gran medida de una falsa dicotomía. Los fideicomisos y los testamentos no son mutuamente excluyentes y responden a intereses distintos.
Un testamento te permite designar a tus herederos y establecer qué heredan. Los fideicomisos son una forma más compleja de gestión del patrimonio y los activos, ya que requieren que un fideicomisario se encargue de administrar los activos del fideicomiso tanto mientras tú sigas con vida (en el caso de los fideicomisos en vida) como durante un periodo de tiempo tras tu fallecimiento (que puede oscilar entre meses y décadas).
Los fideicomisos no sustituyen necesariamente a los testamentos, ya que un fideicomiso debe estar dotado de activos para poder funcionar. Esto significa que, aunque el documento del fideicomiso define qué ocurre con el contenido del mismo, el fideicomitente debe transferir de forma activa todos los activos y bienes que haya incluido en su lista de activos al fideicomiso, normalmente modificando los documentos de titularidad y sustituyendo el nombre del fideicomitente por el nombre del fideicomiso (por ejemplo, «Fideicomiso en vida de Juan Pérez»), tal y como se establece en el documento del fideicomiso.
Esto significa que, si adquieres una propiedad antes de fallecer, pero antes de haber tenido la oportunidad de incorporarla a tu fideicomiso (o si posees algún bien fuera de tu fideicomiso irrevocable), dicho bien seguirá pasando por el proceso de sucesión y se distribuirá según tu última voluntad y testamento, o bien según las leyes de sucesión intestada del estado en el que residas.
En otras palabras, dota de fondos a tu fideicomiso. No basta con constituir el fideicomiso; los documentos correspondientes a cada bien o propiedad incluidos en dicho fideicomiso deben reflejar que ahora forman parte del mismo.
¿Cuál es la función del fideicomitente?
El fideicomitente, a veces denominado otorgante o fundador, es quien impulsa la constitución del fideicomiso. Este lo constituye por su cuenta o con la ayuda de un profesional del derecho.
Los fideicomitentes no tienen por qué ser siempre personas físicas. Pueden ser un matrimonio, una sociedad o cualquier tipo de organización.
Es responsabilidad del fideicomitente dotar el fideicomiso. Los fideicomisos pueden dotarse con prácticamente cualquier cosa que tenga valor y a la que aún no se le haya asignado un beneficiario concreto. Se pueden aportar bienes al fideicomiso, así como dinero en efectivo. Sin embargo, también se pueden aportar coches clásicos, obras de arte, joyas, objetos de colección e instrumentos de inversión. Se pueden aportar bonos y acciones.
¿Cuál es la función del fideicomisario?
Una vez que se ha constituido, dotado y formalizado ante notario un fideicomiso, el fideicomisario o fideicomisarios designados asumen la tarea de gestionarlo. Los fideicomisos pueden generar ingresos, normalmente en forma de alquileres o plusvalías. Los fideicomisarios gestionan los activos del fideicomiso con el fin de hacer crecer esos ingresos de forma conservadora —es decir, con bajo riesgo— y repartir dividendos entre los beneficiarios del fideicomiso, según lo establecido en su constitución.
Aunque el cargo de fideicomisario conlleva una obligación fiduciaria tanto para con el fideicomitente como para con los beneficiarios del fideicomiso, sigue siendo importante elegir a alguien en quien se tenga una confianza plena y absoluta. Unos fideicomisarios leales son la clave de cualquier buen fideicomiso.
Eso no significa que lo hagan únicamente por bondad. La gestión de un fideicomiso puede suponer un trabajo realmente duro, y se remunera en consecuencia. Esta remuneración es una de las razones por las que los fideicomisos se consideran una opción costosa de planificación patrimonial.
¿Es un fideicomiso una buena opción para ti?
Los fideicomisos son una herramienta muy versátil para gestionar el patrimonio tanto en vida como tras el fallecimiento, especialmente con el fin de garantizar un futuro financiero estable a sus seres queridos.
Sin embargo, no son la solución definitiva para todos los casos, y hay innumerables formas de constituir uno. Consulte siempre con un profesional especializado en planificación patrimonial antes de plantearse crear un fideicomiso por su cuenta.
